Epsor : la Fintech qui dépoussière l'épargne salariale et retraite

Nous proposons à nos épargnants une plateforme simple et intuitive pour gérer leurs opérations, un profil d’investissement gratuit et personnalisé en fonction de leur sensibilité au risque et de leurs projets, une gamme de plus de 30 fonds sélectionnés auprès de 12 sociétés de gestion (Fidelity International, Edmond de Rothschild Asset Management, etc.), ainsi qu’une offre d’épargne responsable composée de 13 fonds labellisés ISR et de profils d’investissement 100% ISR.

Question sécurité, tous les flux financiers sont pris en charge par notre partenaire Société Générale Securities. Grâce à notre approche innovante, de nombreuses entreprises comme Bpifrance Investissement, Roland Berger, Banco Santander ou encore Innocent ont d’ores et déjà transféré leur dispositif chez Epsor !

74% du marché est géré par Amundi, Natixis et BNP Paribas, en tant qu’acteur bancaire, l’épargne salariale et retraite n’est donc pas leur priorité, ce qui explique pourquoi ils ne se sont pas attardés à apporter de la pédagogie aux entreprises et à leurs épargnants, ce qui a rendu le dispositif complexe et opaque aux yeux de tous. 

Aujourd’hui, avec la venue de nouveaux acteurs tels qu’Epsor, ils ont pris conscience de ce phénomène et fournissent davantage d’efforts pour simplifier leur dispositif et apporter un minimum de pédagogie à leurs épargnants.

Pour entrer sur le marché de l’épargne salariale et retraite, il faut être conscient que la concurrence est représentée par de grandes entreprises du secteur bancaire implantées depuis des décennies, et que ça ne va pas être simple de faire bouger les lignes, c’est une importante barrière à l’entrée.

La loi Pacte entrée en vigueur en 2019 a pour but d’accompagner les entreprises dans leur croissance et leur transformation, et pour y parvenir, l’une des solutions est d’associer davantage les salariés à la réussite de leur entreprise, c’est-à-dire de mieux partager la valeur créée avec eux.

L’intéressement et la participation sont deux dispositifs d’épargne salariale et retraite qui permettent de remplir cet objectif, alors pour les démocratiser et encourager les entreprises à les mettre en place, le gouvernement a décidé de les rendre encore plus avantageux fiscalement pour certaines entreprises en supprimant le forfait social et en simplifiant l’épargne retraite avec la création d’un dispositif unique, le PER.

On peut d’ores et déjà observé l’impact qu’a eu la loi Pacte puisqu’au 31 décembre 2019, l’épargne salariale comptabilisait plus de 144 milliards d’encours, soit une hausse de 15% par rapport à 2018, et aujourd’hui ce sont désormais 378 000 entreprises qui proposent un PEE à leurs salariés (+11% par rapport à 2019) et 264 000 entreprises qui proposent un PER à leurs collaborateurs (+22% en 2019).

Le nouveau PER introduit par la loi Pacte a pour objectif de renforcer l'attractivité de l'épargne de long terme et de l'orienter davantage vers le financement des entreprises. En effet, les anciens produits d’épargne retraite (PERP, PERCO, article 83, Madelin, etc.) étaient trop complexes, les épargnants les accumulaient sans les comprendre, les frais étaient élevés et les modalités de sortie peu avantageuse. Côté entreprise, ces produits étaient peu orientés vers leur financement. 

Désormais, le nouveau PER permet de se constituer une épargne retraite à titre individuel (PERIN) et/ou en entreprise (PEROB et PERCOL). C’est un véritable atout pour les entreprises comme pour les épargnants puisque ces trois nouveaux dispositifs sont administrés par les mêmes règles, ils sont facilement transférables, les frais sont encadrés, les sommes peuvent être débloquées pour l’achat de la résidence principale ou en cas d’accident de la vie, et l’épargne peut être retirée sous forme de rente ou en capital au moment du départ à la retraite.

L’épargne salariale et retraite a toujours été avantageuse que ce soit du point de vue de l’entreprise ou celui du collaborateur, cependant la loi Pacte l’a fortement boosté et l'a rendu encore plus profitable. 

Premièrement, toutes les sommes versées par les entreprises dans le cadre d’un plan d’épargne salariale sont déductibles de l’impôt sur les sociétés et exonérées des cotisations sociales. De plus, le forfait social est supprimé sur l’intéressement pour les entreprises de moins de 250 salariés et sur la participation pour les entreprises de moins de 50 salariés. Des avantages économiques qui offrent la possibilité aux compagnies de verser des primes plus importantes à leurs collaborateurs ou alors de réaliser des économies.

Deuxièmement, ce dispositif est un véritable outil RH pour motiver, fidéliser et attirer des collaborateurs puisqu’il fédère les équipes autour d’un objectif commun. En leur redistribuant une part de la valeur créée collectivement, ils sont davantage incités à contribuer aux performances de leur entreprise.

Troisièmement, un plan d’épargne salariale a une valeur pédagogique et une valeur bienveillante, en effet, en tant qu’entreprise, vous participez à la constitution de l’épargne de vos salariés à moyen terme (PEE) et long terme (PER). 

L’offre d’Epsor répond clairement à un manque de conseils, de pédagogie, de transparence et de simplicité auxquels sont confrontés les entreprises et les épargnants avec les acteurs traditionnels du secteur. Nous avons identifié ces faiblesses pour en faire nos forces, aujourd’hui notre promesse de valeur est basée sur la simplicité, le service et la transparence. 

Cependant, nous nous ne sommes pas seulement contentés de répondre à ces manques, mais d’y ajouter un service irréprochable. C’est pourquoi nous proposons à nos clients une plateforme intuitive et ludique, et un accompagnement personnalisé par des experts de l’épargne salariale disponibles par chat, téléphone ou email. 

Chez Epsor, la qualité du service se traduit également par la performance de nos fonds, la direction des investissements est en veille constante afin de proposer la meilleure sélection possible à chacun de nos épargnants selon leur aversion au risque.

Pour résumer, Epsor répond à un manque de pédagogie, de transparence et de simplicité tout en apportant un service innovant au plus proche du client.

Le fait de ne pas appartenir à un groupement bancaire comme Amundi, nous permet de fonctionner en architecture ouverte, c’est-à-dire de proposer à nos épargnants des fonds provenant de diverses sociétés de gestion, et de pouvoir en sélectionner de nouveaux ou bien en retirer comme nous le souhaitons.

A contrario, en tant que teneur de compte, Amundi est en charge de la bonne gestion des placements des actifs, il propose donc des fonds propres à Amundi et des fonds de fonds. Les fonds de fonds sont des fonds investissant dans d’autres fonds, ce qui rend l’investissement plus opaque et les frais de gestion plus élevés, ce qui impacte la performance.

Tandis qu’Amundi propose à ses clients entre 8 et 10 fonds (en fonction de l’entreprise, de sa taille et du montant de l’encours), Epsor propose 34 fonds provenant de 12 sociétés de gestion différentes.

Le fait d’être indépendant et de fonctionner en architecture ouverte nous rend davantage agile, et nous permet de pratiquer des tarifs plus compétitifs. 

Pour le côté pédagogique, Amundi propose de nombreux supports à ses épargnants et des formations aux managers au tarif de 700€/jour, il propose des conseils personnalisés via leur robot advisor à leurs épargnants, mais ceux-ci sont payants et pas accessibles à tous. Chez Epsor, nous apportons gratuitement des conseils à nos épargnants via nos experts et notre robot advisor mais également des formations aux managers.

Avec l’arrivée de nouveaux acteurs dans d’autres secteurs comme les néo-banques et les néo-assurances, les mentalités commencent à changer, cependant certains clients préfèrent encore accorder leur confiance aux grands groupes bancaires. Chez Epsor, nous avons la chance d’être indépendants mais de bénéficier de l’expertise du Groupe Société Générale (SGSS et S2E) pour la tenue de compte et le traitement des opérations.

L’objectif d’Epsor a toujours été de proposer une offre qualitative et moins chère afin de démocratiser l’épargne salariale et retraite, qui est aujourd’hui encore trop méconnue et perçue comme complexe. 

Nous distribuons directement nos solutions en ligne, ce qui nous permet de réduire le nombre d’intermédiaires et donc de diminuer les frais liés à la distribution du produit. De plus, contrairement à la plupart des acteurs traditionnels, nous avons fait le choix de ne pas proposer des fonds de fonds à nos épargnants, ce qui réduit considérablement les frais de gestion. Enfin, les offres actuelles sur le marché comportent des frais d’entrée souvent élevés et peu explicites, tandis que chez Epsor, nous pratiquons la transparence et une politique de prix juste.

En ce qui concerne notre service client, nous accompagnons personnellement chacun de nos épargnants en fonction de leurs projets de vie et de leur aversion au risque contrairement à la majorité des autres acteurs. La personnalisation est un réel plus, nous avons remis l’humain coeur de l’épargne salariale en nous adaptant à chacun des besoins de nos clients. Nous ne les conseillons pas simplement pour maximiser leur profit ni le nôtre d’ailleurs, mais pour réaliser leurs projets quand ils le souhaitent. Pour s’adapter aux préférences et moyens de chacun, nos équipes sont joignables par tous les canaux possibles : chat, téléphone, email et également via les réseaux sociaux.

Nous proposons aux entreprises un accompagnement sur-mesure dans la gestion de leur dispositif (versement des primes, renouvellement des accords…), nous nous occupons du transfert, des démarches administratives, de gérer et de calculer le montant pour le versement des primes. Nous leur proposons également des outils de communication interne et un espace spécifique pour le manager en charge de l’épargne salariale et retraite, avec un bilan et un reporting consultables à tout moment.

Epsor souhaite offrir les meilleurs placements à ses épargnants, c’est pourquoi nous travaillons en architecture ouverte, cette stratégie nous permet d’avoir un regard critique sur les fonds qui composent notre gamme et de la revoir et la rafraîchir régulièrement en ajoutant ou en retirant de nouveaux fonds parmi tous les fonds éligibles à l’épargne salariale et retraite (au format de la FCPE et SICAV FR). Ce qui n’est pas le cas pour la plupart des prestataires traditionnels qui proposent d’investir uniquement au sein de leurs propres sociétés de gestion.

Les fonds que nous proposons sont rigoureusement sélectionnés par nos spécialistes (selon des critères précis de performance, de transparence, de frais, classe d'actifs…), puis étudiés de plus près dans un second temps. Après une ultime sélection, et de multiples rencontres physiques avec les sociétés de gestion sélectionnées, un univers de gestion sera créé puis proposé à nos épargnants.

Chez Epsor, nous portons constamment un regard critique sur nos fonds, si un fonds nous fait défaut ou ne porte pas les performances espérées, nous prenons la décision de l’exclure de notre gamme, et inversement, si nous observons des performances stables et intéressantes d’un fonds, nous prendrons la décision de l’intégrer à notre sélection.

Cette démarche d’analyse, certes importante et compliquée, nous permet de challenger les gammes de fonds. 

Pour les plus soucieux et engagés sur les questions sociales et environnementales, nous proposons une offre d’épargne responsable composée de 12 fonds labellisés ISR (Investissement Socialement Responsable), et de profils d’investissement 100% ISR. Une quête de sens associée à une véritable performance, puisque dans l’ensemble les fonds ISR sont autant voire plus performants que les autres fonds. C’est également un bon moyen pour les entreprises de valoriser leur marque employeur, de renforcer leur politique RSE et d’offrir à leurs salariés la possibilité de se constituer un patrimoine, tout en respectant leurs valeurs.

En ce qui concerne la transparence des fonds que nous proposons, nous affichons clairement sur notre site toutes les informations relatives à la société de gestion à laquelle ils appartiennent, leur classe d’actifs, leur thématique d’investissement, leur performance, leur notation Quantalys, les frais appliqués, leur niveau de risque, leur exposition géographique, et leur DICI (Document Information Clé pour l’Investisseur). Nos équipes travaillent actuellement sur l’identification des entreprises financées par chaque fonds pour apporter un niveau de détail encore plus important à nos épargnants.

Toute l’équipe d’Epsor espère et travaille dur pour que nous devenions un acteur majeur de l’épargne salariale et retraite d’ici 5 ans mais pas qu'un acteur de référence de l’épargne.

Notre objectif est que l’épargne salariale et retraite se soit davantage démocratisée et que chacun en connaisse les atouts et bénéfices, et que la quasi-totalité des entreprises françaises soit équipée d’un dispositif. 

Nous espérons d’ici là avoir signé de grandes entreprises avec des encours importants afin d’atteindre plusieurs milliards d’euros d’encours.